債券項(xiàng)目欺詐發(fā)行，監(jiān)管追責(zé)仍在繼續(xù)。

在前期對(duì)一眾中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行處罰后，近期證監(jiān)會(huì)公布的行政處罰決定書顯示，時(shí)任國海證券債券與結(jié)構(gòu)金融部執(zhí)行董事、勝通集團(tuán)債券項(xiàng)目負(fù)責(zé)人孫彥飛被證監(jiān)會(huì)處以30萬元罰款，并被采取5年市場禁入措施。

據(jù)了解，勝通集團(tuán)債券信息披露違法違規(guī)案，是債券發(fā)行人財(cái)務(wù)造假的典型案件，被列為2021年證監(jiān)稽查20起典型違法案例。近期，證監(jiān)會(huì)公布的2022年證監(jiān)稽查典型違法案例中，勝通集團(tuán)債券發(fā)行的中介機(jī)構(gòu)國海證券、大公國際、魯成所為勤勉盡責(zé)案位列其中。

【資料圖】

來看詳情——

盡職調(diào)查未勤勉盡責(zé)

募集說明書存虛假記載

行政處罰決定書顯示，孫彥飛出生于1986年2月，時(shí)任國海證券債券與結(jié)構(gòu)金融部執(zhí)行董事、山東勝通集團(tuán)股份有限公司面向合格投資者公開發(fā)行公司債券項(xiàng)目負(fù)責(zé)人。

2016年1月，國海證券與勝通集團(tuán)簽訂《承銷協(xié)議》，由國海證券擔(dān)任勝通集團(tuán)面向合格投資者公開發(fā)行公司債券“16勝通01”“16勝通03”“17勝通01”的主承銷商。孫彥飛為項(xiàng)目負(fù)責(zé)人。

2016年2月，證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)勝通集團(tuán)面向合格投資者公開發(fā)行公司債券的申請。國海證券共計(jì)收到承銷費(fèi)用1798萬元。

2013年度至2017年度，勝通集團(tuán)通過虛構(gòu)購銷業(yè)務(wù)、編制虛假財(cái)務(wù)賬套，以及直接修改審計(jì)報(bào)告的方式，共計(jì)虛增營業(yè)收入615.4億元，共計(jì)虛增利潤總額119.11億元，扣除虛增利潤后，勝通集團(tuán)各年利潤狀況均為虧損。

證監(jiān)會(huì)指出，上述行為導(dǎo)致勝通集團(tuán)“16勝通01”“16勝通03”“17勝通01”的募集說明書存在虛假記載。國海證券作為主承銷商，其出具的《核查意見》、《核查報(bào)告》及《承諾函》中與上述財(cái)務(wù)信息有關(guān)的內(nèi)容存在虛假記載。

此外，國海證券在盡職調(diào)查過程中亦未勤勉盡責(zé)。國海證券未審慎關(guān)注山東勝通鋼簾線有限公司在產(chǎn)能利用率、銷售收入等方面存在的異常情況，未審慎關(guān)注勝通鋼簾線所提供資料與公開數(shù)據(jù)不一致的情況，未實(shí)地查看山東勝通化工有限公司的生產(chǎn)經(jīng)營場所，未發(fā)現(xiàn)勝通化工已處于停產(chǎn)狀態(tài)，未審慎關(guān)注勝通鋼簾線納稅申報(bào)材料的異常情況。

證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，國海證券在為勝通集團(tuán)發(fā)行債券提供服務(wù)時(shí)未勤勉盡責(zé)，所出具的承銷文件存在虛假記載，項(xiàng)目負(fù)責(zé)人孫彥飛是直接負(fù)責(zé)的主管人員。

申辯已勤勉盡責(zé)

未獲監(jiān)管認(rèn)可

在聽證過程中，孫彥飛提出五點(diǎn)申辯意見，請求從輕、減輕或免予行政處罰：

第一，《行政處罰事先告知書》中認(rèn)定了國海證券7份可能存在虛假記載的文件，但其中6份文件無申辯人簽字，不應(yīng)對(duì)該6份文件承擔(dān)相應(yīng)責(zé)任，證監(jiān)會(huì)依據(jù)7份文件作出行政處罰加重了行政責(zé)任。

第二，勝通集團(tuán)屬于有組織、有策劃、有分工的惡意、系統(tǒng)造假，自己在充分勤勉盡責(zé)的情況下，客觀上確實(shí)無法發(fā)現(xiàn)異常線索。且根據(jù)屆時(shí)生效的外部規(guī)定，對(duì)于其他中介機(jī)構(gòu)出具專業(yè)意見的內(nèi)容，在與已獲取信息不存在重大差異的情況下，債券承銷機(jī)構(gòu)可以合理信賴。

第三，自己已開展了必要工作，已履行勤勉盡責(zé)義務(wù)。第四，對(duì)自己的處罰已經(jīng)超過處罰時(shí)效。第五，對(duì)自己處罰幅度過重。

對(duì)此，證監(jiān)會(huì)指出，孫彥飛作為項(xiàng)目負(fù)責(zé)人，應(yīng)對(duì)項(xiàng)目所涉相關(guān)文件負(fù)責(zé)。財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息是債券承銷業(yè)務(wù)盡職調(diào)查的重點(diǎn)內(nèi)容之一，無保留意見的審計(jì)報(bào)告并不能成為豁免承銷機(jī)構(gòu)審慎核查義務(wù)的依據(jù)。監(jiān)管未關(guān)注、市場未有質(zhì)疑聲音以及勝通集團(tuán)前后累計(jì)發(fā)行二十余期債券均不是國海證券及孫彥飛未勤勉盡責(zé)的免責(zé)依據(jù)。

此外，孫彥飛關(guān)于處罰時(shí)效性、處罰幅度等申辯意見，均未獲得監(jiān)管的認(rèn)可。最終，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)孫彥飛給予警告，并處以30萬元罰款，以及5年市場禁入措施。

中國證券業(yè)協(xié)會(huì)此前登記信息顯示，孫彥飛曾在中信建投、國海證券、光大證券等券商工作，目前其個(gè)人信息已無法查詢。

上月，廣西證監(jiān)局對(duì)孫彥飛及時(shí)任勝通債受托管理事務(wù)部門負(fù)責(zé)人劉延冰采取出具警示函的行政監(jiān)管措施。廣西證監(jiān)局指出，國海證券在作為相關(guān)債券的受托管理人，在受托管理過程中未勤勉盡責(zé)、未保持職業(yè)謹(jǐn)慎情況。

中介機(jī)構(gòu)全線被罰

勝通集團(tuán)的財(cái)務(wù)造假，曾在市場上名噪一時(shí)，系債券發(fā)行人財(cái)務(wù)造假的典型案件。

據(jù)悉，2013年至2017年，山東勝通集團(tuán)股份有限公司(簡稱勝通集團(tuán))通過虛構(gòu)購銷業(yè)務(wù)、編制虛假財(cái)務(wù)賬套等方式，累計(jì)虛增收入615億元，虛增利潤119億元。2021年7月，證監(jiān)會(huì)對(duì)勝通集團(tuán)給予60萬元的頂格處罰，并對(duì)相關(guān)責(zé)任人處以10萬至90萬元不等的罰款。

此后，監(jiān)管對(duì)中介機(jī)構(gòu)的追責(zé)也陸續(xù)開始。2021年11月，證監(jiān)會(huì)對(duì)中天運(yùn)會(huì)計(jì)師事務(wù)所責(zé)令改正，沒收業(yè)務(wù)收入575萬元，并處以1150萬元罰款；對(duì)兩名簽字注冊會(huì)計(jì)師給予警告，并分別處以10萬元罰款、采取5年證券市場禁入措施。

2022年3月，國海證券被證監(jiān)會(huì)沒收違法所得1789萬元，并處60萬元罰款。同期，大公國際被沒收165.09萬元，并處330.19萬元。同年8月，魯成所被沒收業(yè)務(wù)收入6.86萬元，并處20.57萬元罰款；負(fù)責(zé)人被給予警告，并處10萬元罰款、

上月，證監(jiān)會(huì)發(fā)布2022年證監(jiān)稽查20起典型違法案例，國海證券未勤勉盡責(zé)案、大公國際未勤勉盡責(zé)、魯成所未勤勉盡責(zé)案位列其中。

證監(jiān)會(huì)指出，本系列案件是公司債券市場中介機(jī)構(gòu)未履職盡責(zé)的典型案例。國海證券有限責(zé)任公司、大公國際資信評(píng)估有限公司、山東魯成律師事務(wù)所在為山東勝通集團(tuán)股份有限公司發(fā)行公司債券、債務(wù)融資工具提供承銷、評(píng)級(jí)、法律等服務(wù)時(shí)，未按照相關(guān)規(guī)則開展盡職調(diào)查工作，導(dǎo)致出具的承銷文件、評(píng)級(jí)報(bào)告、法律意見書存在虛假記載。

證監(jiān)會(huì)稱，督促中介機(jī)構(gòu)提升債券業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)質(zhì)量，是夯實(shí)債券市場高質(zhì)量發(fā)展的重要基礎(chǔ)，監(jiān)管部門堅(jiān)持“一案多查”，壓實(shí)中介機(jī)構(gòu)“看門人”職責(zé)。

（文章來源：中國基金報(bào)）

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